FinanceالنسبA-Level
AQAIBCambridgeAbiturAPBaccalauréat GénéralBachilleratoCAPS

أيام القبض

متوسط الأيام المستغرقة لتحصيل الدفعات من المبيعات بالائتمان.

Understand the formulaSee the free derivationOpen the full walkthrough
Open Full WalkthroughTry Calculator

This public page keeps the free explanation visible and leaves premium worked solving, advanced walkthroughs, and saved study tools inside the app.

Core idea

Overview

تقيس أيام القبض، أو أيام المبيعات المعلقة (DSO)، متوسط المدة الزمنية المطلوبة لشركة ما لتحويل مبيعاتها الائتمانية إلى نقد. تمثل مقياس سيولة حاسمًا يقيم كفاءة سياسة الائتمان وقسم التحصيل في الشركة من خلال مقارنة المستحقات المعلقة بإجمالي الإيرادات السنوية.

When to use: تُستخدم هذه النسبة عند تقييم إدارة رأس المال العامل للشركة وصحة دورة تدفقاتها النقدية. وهي مفيدة بشكل خاص لعمليات التدقيق الداخلي لأقسام الائتمان أو عند مقارنة الكفاءة التشغيلية لشركات مختلفة داخل نفس القطاع الصناعي.

Why it matters: يشير عدد أيام القبض المرتفع إلى أن الشركة تكافح من أجل تحصيل الدفعات، مما قد يؤدي إلى نقص السيولة النقدية أو زيادة مخاطر الديون المعدومة. على العكس من ذلك، يشير العدد المنخفض إلى عمليات تحصيل فعالة ودورة تحويل نقدية أقصر، مما يسمح للشركة بإعادة استثمار الأموال بسرعة أكبر.

Symbols

Variables

Days = Receivable Days, TR = Trade Receivables, Rev = Credit Revenue

Days
Receivable Days
days
TR
Trade Receivables
£
Rev
Credit Revenue
£

Walkthrough

Derivation

اشتقاق/فهم أيام المستحقين

يشرح هذا الاشتقاق كيفية بناء صيغة أيام المستحقين لقياس متوسط عدد الأيام التي تستغرقها الشركة لتحصيل المدفوعات من عملائها الائتمانيين.

  • يفترض أن الإيرادات موزعة بالتساوي على مدار العام.
  • يستخدم الحساب سنة كاملة (365 يومًا) كفترة.
  • يفترض أن جميع الإيرادات هي إيرادات ائتمانية لغرض هذه النسبة، أو أن النسبة توفر تقريبًا بناءً على إجمالي الإيرادات.
1

الهدف من أيام المستحقين:

الهدف هو تحديد عدد الأيام، في المتوسط، التي تستغرقها الشركة لتحويل مبيعاتها الائتمانية إلى نقد.

2

حساب متوسط الإيرادات اليومية:

لفهم عدد أيام المبيعات المرتبطة بالمستحقات، نحتاج أولاً إلى معرفة متوسط مبلغ الإيرادات المتولدة كل يوم. بالنسبة لسنة، هذا هو إجمالي الإيرادات مقسومًا على 365 يومًا.

3

ربط المستحقات بالإيرادات اليومية:

بقسمة المبلغ الإجمالي المستحق على العملاء (المستحقات) على متوسط الإيرادات المتولدة يوميًا، نكتشف عدد أيام المبيعات المستحقة حاليًا.

4

التعويض والتبسيط:

يعوض عن تعبير متوسط الإيرادات اليومية في الصيغة ويبسط الكسر للحصول على الصيغة القياسية لأيام المستحقين.

Result

Source: AQA A-level Business (or equivalent A-level Business Studies textbook)

Why it behaves this way

Intuition

تصور تدفق الأموال عبر الشركة: المبيعات تولد إيرادات، والتي تتحول بعد ذلك إما إلى نقد فوري أو تبقى مؤقتًا كـ 'مستحقات' قبل تحصيلها.

Term
متوسط عدد الأيام التي تستغرقها الشركة لتحصيل المدفوعات من مبيعاتها الائتمانية.
يشير إلى مدى سرعة تحويل الشركة لمبيعاتها الائتمانية إلى نقد فعلي، مما يعكس كفاءة جهود التحصيل لديها.
Term
إجمالي المبلغ المستحق للشركة من قبل عملائها مقابل السلع أو الخدمات المقدمة بالائتمان.
يمثل هذا الجزء من إيرادات المبيعات الذي تم اكتسابه ولكن لم يتم تحصيله نقدًا بعد.
Term
إجمالي الدخل الذي تولده الشركة من أنشطتها التجارية الأساسية، عادةً مبيعات السلع أو الخدمات، خلال فترة زمنية محددة (مثل سنة).
هذه هي القيمة الإجمالية للمبيعات التي تنشأ منها المستحقات، وتعمل كمعيار للمقارنة.
Term
العدد القياسي للأيام في السنة التقويمية.
يقوم هذا العامل بتوسيع نسبة المستحقات إلى الإيرادات السنوية، وتحويلها إلى متوسط عدد الأيام.

Free study cues

Insight

Canonical usage

تتطلب هذه المعادلة التعبير عن 'المستحقات' و'الإيرادات' بنفس الوحدة النقدية حتى تكون نسبتهما بلا أبعاد، مع التعبير عن النتيجة النهائية بـ 'أيام'.

Dimension note

نسبة 'المستحقات' إلى 'الإيرادات' هي بلا أبعاد، بشرط قياس كلاهما بنفس العملة. النتيجة الإجمالية 'أيام المستحقات' تأخذ وحدتها من المضاعف '365 يومًا'، معبرة عن المدة بالأيام.

One free problem

Practice Problem

تعلن شركة تصنيع عن 500,000 دولار في الحسابات المدينة في نهاية السنة المالية. إذا كانت إيراداتها السنوية الإجمالية لنفس الفترة هي 4,000,000 دولار، فاحسب متوسط عدد الأيام اللازمة لتحصيل الدفعات.

Hint: اقسم إجمالي المستحقات على الإيرادات قبل ضرب النتيجة في إجمالي أيام السنة.

The full worked solution stays in the interactive walkthrough.

Where it shows up

Real-World Context

في سياق المستحقات = 40 ألف جنيه إسترليني، تُستخدم معادلة أيام القبض لتحويل القياسات إلى قيمة يمكن تفسيرها. وتكمن أهمية الناتج في أنه يساعد على مقارنة الحوافز وآثار السياسات ونتائج الأسواق أو القرارات المالية.

Study smarter

Tips

  • استخدم إيرادات الائتمان بدلاً من إجمالي الإيرادات للحصول على انعكاس أكثر دقة لسرعة التحصيل.
  • قارن النتيجة بشروط الائتمان الخاصة بالشركة لتحديد الاتجاهات المتأخرة.
  • كن على علم بأن الارتفاعات الموسمية في المبيعات يمكن أن تشوه النسبة مؤقتًا.
  • راقب هذا الاتجاه على مدى فترات متعددة بدلاً من النظر إلى لقطة واحدة في الوقت المناسب.

Avoid these traps

Common Mistakes

  • استخدام 30 يومًا قياسيًا بدلاً من مضاعف 365.
  • قم بتحويل الوحدات والمقاييس قبل التعويض، خاصة عندما تخلط المدخلات بين الأيام والجنيه الإسترليني.
  • فسّر الإجابة مع وحدتها وسياقها؛ فالنسبة المئوية والمعدل والنسبة والكمية الفيزيائية لا تعني الشيء نفسه.

Common questions

Frequently Asked Questions

يشرح هذا الاشتقاق كيفية بناء صيغة أيام المستحقين لقياس متوسط عدد الأيام التي تستغرقها الشركة لتحصيل المدفوعات من عملائها الائتمانيين.

تُستخدم هذه النسبة عند تقييم إدارة رأس المال العامل للشركة وصحة دورة تدفقاتها النقدية. وهي مفيدة بشكل خاص لعمليات التدقيق الداخلي لأقسام الائتمان أو عند مقارنة الكفاءة التشغيلية لشركات مختلفة داخل نفس القطاع الصناعي.

يشير عدد أيام القبض المرتفع إلى أن الشركة تكافح من أجل تحصيل الدفعات، مما قد يؤدي إلى نقص السيولة النقدية أو زيادة مخاطر الديون المعدومة. على العكس من ذلك، يشير العدد المنخفض إلى عمليات تحصيل فعالة ودورة تحويل نقدية أقصر، مما يسمح للشركة بإعادة استثمار الأموال بسرعة أكبر.

استخدام 30 يومًا قياسيًا بدلاً من مضاعف 365. قم بتحويل الوحدات والمقاييس قبل التعويض، خاصة عندما تخلط المدخلات بين الأيام والجنيه الإسترليني. فسّر الإجابة مع وحدتها وسياقها؛ فالنسبة المئوية والمعدل والنسبة والكمية الفيزيائية لا تعني الشيء نفسه.

في سياق المستحقات = 40 ألف جنيه إسترليني، تُستخدم معادلة أيام القبض لتحويل القياسات إلى قيمة يمكن تفسيرها. وتكمن أهمية الناتج في أنه يساعد على مقارنة الحوافز وآثار السياسات ونتائج الأسواق أو القرارات المالية.

استخدم إيرادات الائتمان بدلاً من إجمالي الإيرادات للحصول على انعكاس أكثر دقة لسرعة التحصيل. قارن النتيجة بشروط الائتمان الخاصة بالشركة لتحديد الاتجاهات المتأخرة. كن على علم بأن الارتفاعات الموسمية في المبيعات يمكن أن تشوه النسبة مؤقتًا. راقب هذا الاتجاه على مدى فترات متعددة بدلاً من النظر إلى لقطة واحدة في الوقت المناسب.

Yes. Open the أيام القبض equation in the Equation Encyclopedia app, then tap "Copy Excel Template" or "Copy Sheets Template" to copy a ready-to-paste spreadsheet template. Replace the example values with your own inputs.

References

Sources

  1. Wikipedia: Days Sales Outstanding
  2. Brealey, Myers, Allen, Principles of Corporate Finance
  3. Corporate Finance by Stephen A. Ross, Randolph W. Westerfield, Jeffrey F. Jaffe
  4. Principles of Corporate Finance by Richard A. Brealey, Stewart C. Myers, Franklin Allen
  5. Kieso, Weygandt, and Warfield, Intermediate Accounting, 17th Edition
  6. Ross, Westerfield, and Jordan, Corporate Finance, 12th Edition
  7. Brigham and Houston, Fundamentals of Financial Management, 16th Edition
  8. AQA A-level Business (or equivalent A-level Business Studies textbook)